Co je to investiční fond

Jak funguje investiční fond

•  Platební místo  

 - právní zastoupení fondové společnosti v dané zemi, ověření prospektů

•  Transferová banka

 - realizuje platby mezi investorem a depozitní bankou

•  Depozitní banka

  - uložení investice investora
  - úschova fondového majetku
  - vypočítání a stanovení hodnoty (ceny) podílu fondu
  - dohlíží na dodržování směrnic a zákonů

Výhody a nevýhody jednotlivých finančních produktů:

Bankovní účty vs. Termínované vklady

+ bankovní účty jsou pojištěny (nízké riziko) + pevná úroková sazba
+ vysoká likvidita + termínované vklady jsou pojištěny (nízké riziko)
+ účet lze spravovat a sledovat přes Internet + neplatíte žádné poplatky za správu
+ další služby k účtu (platební karty, kontokorent) + účet lze spravovat a sledovat on-line

- proměnlivá úroková sazba podle situace na bankovní trhu - nízké úroky
- velmi nízké úroky - úroky podléhají srážkové dani 15%
- úroky podléhají srážkové dani 15% - peníze vázané na určitou dobu (nulová likvidita)
- účet na sebe váže řadu poplatků - při předčasné výpovědi sankční poplatky

Penzijní připojištění vs. Stavební spoření

+ mírně nadinflační zhodnocení + pevná úroková sazba
+ státní příspěvek až 1 800 Kč ročně + úroky z vkladů jsou osvobozeny od daně z příjmu
+ možnost odečíst si vklady nad 6 000 ročně od základu daně + účet stavebního spoření je pojištěn (nízké riziko)
+ velmi nízké riziko + zajímavá státní podpora
+ výnos 5% – 7%

- velmi dlouhá doba vázanosti prostředků - s rostoucí dobou spoření klesá výnosnost investice
- nemožnost rozhodovat o investiční strategii - nevyplatí se investovat více než 20 000 Kč ročně
- na tak dlouhou dobu velmi nízký výnos - nízká likvidita (peníze nelze bez sankcí vybrat, jsou vázány na dobu 6 let)
- státní podpora jen s omezenou výší vkladu

Životní pojištění vs. Dluhopisy

+ nadinflační výnos dle zvolené strategie  zpravidla do 6%
+ možnost pojištění + relativně nízké riziko
+ možnost odečíst si vklady do max. výše 12 000 Kč od základu daně,veliký výběr dle typů, regionu či měny dluhového papíru
+ riziko dle zvolené strategie při držení delší dobu než 6 měsíců jsou výnosy osvobozeny od daně z příjmu

- až nepřiměřeně vysoké poplatky za uzavření a správu - klade nárok na větší orientaci na finančních trzích
- vázanost prostředků na první rok až dva (nízká likvidita) - pro nákup je třeba oslovit obchodníka s cennými papíry
- úroky podléhají srážkové dani 15% - musíte disponovat s větší částkou
- není vhodné pro pravidelné investování malých částek
 

Akcie

+ nadinflační výnos, i několik desítek procent
+ můžete se svým hlasem na valné hromadě podílet na řízení
+ dodatečný výnos v podobě dividendy
+ veliký výběr dle typů, regionu, odvětví či měny
+ při držení delší dobu než 6 měsíců jsou výnosy osvobozeny od daně z příjmu

- klade nárok na větší orientaci na finančních trzích
- musíte disponovat vyšší částkou
- není vhodné pro pravidelné investování malých částek
- vysoké riziko volatility akcie
- pro nákup je třeba oslovit obchodníka s cennými papíry
 

Otevřené podílové fondy

+ možnost namíchat portfolio na míru dle svého rizikového profilu
+ výnos dle složení portfolia
+ vysoká likvidita
+ několikanásobná diverzifikace portfolia
+ není nutná znalost hlubší problematiky
+ veliký výběr dle typů, regionu, odvětví či měny
+ vhodné pro drobné investory
+ není třeba využívat obchodníka s cennými papíry
+ při držení delší dobu než 6 měsíců jsou výnosy osvobozeny od daně z příjmu